Optionsprisregneren (Black-Scholes)
Input: spot, strike, time, volatilitet, risikofri rente. Output er en teoretisk fair value.
Ofte stilte spørsmål
Er Black-Scholes nøyaktig?
It is a theoretical model assuming constant volatility and European exercise.Virkelige markeder viser "flyktighets smil" det ikke kan fange.Hvorfor prissetter det kun europeiske alternativer?
Hvorfor prissetter det kun europeiske alternativer?
Formellet antager at trening bare når utløpet. amerikanske alternativer (utøvlige tidlig) trenger numeriske metoder som binomial treer.
Hva er volatilitet her?
Implisert eller historisk annuaalisert standardavvikelse av den underliggende avkastningen, uttrykt som prosent.
Arbeidet med eksempler
ATM-samtale, 20% vol. 1y
Et samtale på 100 dollar/100 dollar med 20 prosent volum og 4 prosent sats ≈ 9,47 dollar.
Deep ITM putt
Et 100 dollar spot vs 105 strike put er for det meste intrinsisk verdi pluss en liten tid premie.
Relaterte verktøy
️ Avtale fra ansvarsansvaret
Kun pedagogisk verktøy. Utfall er illustrative estimater, ikke finansiell rådgivning. Investeringer innebærer risiko inkludert tap av kapital.